中国国际金融股份有限公司关于上海合合信息科技股份有限公司首次公开发行股票并在科创板上市的上市保荐书

中国国际金融股份有限公司
关于上海合合信息科技股份有限公司
首次公开发行股票并在科创板上市的
上市保荐书
保荐机构
（北京市朝阳区建国门外大街 1 号国贸大厦 2 座 27 层及 28 层）
中国国际金融股份有限公司
关于上海合合信息科技股份有限公司
首次公开发行股票并在科创板上市的上市保荐书
上海证券交易所：
上海合合信息科技股份有限公司（以下简称“合合信息”、“发行人”或“公司”）拟申请首次公开发行股票并在科创板上市（以下简称“本次证券发行”或“本次发行”），并已聘请中国国际金融股份有限公司（以下简称“中金公司”）作为本次发行的保荐人（以下简称“保荐机构”或“本机构”）。
根据《中华人民共和国公司法》（以下简称“《公司法》”）、《中华人民共和国证券法》（以下简称“《证券法》”）、《首次公开发行股票注册管理办法》（以下简称“《首发管理办法》”）、《上海证券交易所股票发行上市审核规则》（以下简称“《上交所发行上市审核规则》”）、《证券发行上市保荐业务管理办法》《保荐人尽职调查工作准则》等法律法规和中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）、上海证券交易所（以下简称“上交所”）的有关规定，中金公司及其保荐代表人诚实守信，勤勉尽责，严格按照依法制订的业务规则、行业执业规范和道德准则出具本上市保荐书，并保证本上市保荐书的真实性、准确性和完整性。
本上市保荐书中如无特别说明，相关用语具有与《上海合合信息科技股份有限公司首次公开发行股票并在科创板上市招股说明书（注册稿）》中相同的含义。

目 录

目 录 ...... 2
一、发行人概况 ...... 3
二、本次发行情况 ...... 20
三、负责本次推荐的项目组人员情况 ...... 21四、保荐机构及保荐代表人是否存在可能影响其公正履行保荐职责的情形的说明..... 22
五、保荐机构按照有关规定应当承诺的事项...... 23
六、发行人就本次证券发行上市履行的决策程序...... 24
七、保荐机构关于发行人符合科创板定位及国家产业政策的核查情况...... 25
八、保荐机构对发行人是否符合上市条件的说明...... 67
九、保荐代表人对发行人持续督导工作的安排...... 71
十、保荐机构和相关保荐代表人的联系地址、电话和其他通讯方式...... 72
十一、保荐机构对本次股票上市的推荐结论...... 72
一、发行人概况
（一）发行人基本情况
发行人名称： 上海合合信息科技股份有限公司
英文名称： Intsig Information Co., Ltd.
注册资本： 7,500 万元人民币
法定代表人： 镇立新
成立日期： 2006 年 8 月 8 日
整体变更设立日期： 2020 年 6 月 18 日
公司住所及办公地址： 上海市静安区万荣路 1256、1258 号 1105-1123 室
邮政编码： 200436
电话号码： 021-63061283
传真号码： 021-63061283
互联网网址： https://www.intsig.com/
电子信箱： ir@intsig.net
许可项目：第二类增值电信业务。（依法须经批准
的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动，具
体经营项目以相关部门批准文件或许可证件为准）
一般项目：技术服务、技术开发、技术咨询、技术
交流、技术转让、技术推广；软件开发；人工智能
经营范围 基础软件开发；人工智能应用软件开发；软件外包
服务；基于云平台的业务外包服务；计算机软硬件
及外围设备制造；机械设备研发；数据处理服务；
数据处理和存储支持服务；广告设计、代理；广告
发布；企业管理咨询；信息咨询服务（不含许可类
信息咨询服务）；会议及展览服务；市场营销策划；
日用百货销售；电子产品销售；计算机软硬件及辅
助设备零售；货物进出口；技术进出口。（除依法
须经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营
活动）
（二）发行人的主营业务
公司是一家人工智能及大数据科技企业，基于自主研发的领先的智能文字识别及商业大数据核心技术，为全球 C 端用户和多元行业 B 端客户提供数字化、智能化的产品及服务。
公司 C 端业务主要为面向全球个人用户的 APP 产品，包括扫描全能王（智能扫描
及文字识别 APP）、名片全能王（智能名片及人脉管理 APP）、启信宝（企业商业信息查询 APP）3 款核心产品；公司 B 端业务为面向企业客户提供以智能文字识别、商业大数据为核心的服务，形成了包括基础技术服务、标准化服务和场景化解决方案的业务矩阵，满足客户降本增效、风险管理、智能营销等多元需求，助力客户实现数字化与智能化的转型升级。
通过 10 余年持续的自主研发与技术积累，公司在复杂场景文字识别、智能图像处
理、NLP、知识图谱、大数据挖掘等核心技术领域均处于行业领先地位。2012 年，公
司被谷歌评为“全球顶尖开发者（Google Play Top Developer）”。在 2019 年的国际文
档分析识别大会（ICDAR）中，公司研发团队取得表格识别竞赛的冠军。截至 2022 年12 月末，公司及其控股子公司已取得发明专利授权合计 117 项，其中中国境内发明专利授权 78 项，境外发明专利授权 39 项；若将基于同一优先权申请在不同国家/地区获批、内容基本相同或相似的发明专利的视为同族专利，且同族专利仅记为 1 项，则中国境内外专利合计为 79 项。
凭借领先的自主研发技术、成熟的产品落地能力、优质的用户体验及服务质量，公
司的 C 端产品覆盖了全球百余个国家和地区的亿级用户，B 端服务覆盖了近 30 个行业
的企业客户。在 C 端产品方面，截至 2022 年 12 月末，公司扫描全能王、名片全能王、
启信宝 3 款 APP 在 App Store 与 Google Play 应用市场的全球用户累计首次下载量合计
超过 8 亿1，2022 年 12 月的各渠道月活合计超过 1.3 亿（各渠道月活为直接相加、无法
去重，即在多个渠道活跃的同一用户可能被重复计算），其中 APP 渠道的月活合计超
过 1.1 亿，小程序、Web 端等其他渠道月活合计约 0.2 亿。截至 2022 年 12 月 31 日，
扫描全能王曾在 App Store 上 105 个国家和地区（含中国）的效率类免费应用下载量排
行榜位列第一，名片全能王曾在 App Store 上 43 个国家和地区的商务类免费应用下载量
排行榜位列第一。2021 年初，公司在 App Annie “2021 Top publisher Awards”中与
Google、Microsoft、Zoom Video Communications 及 Adobe 被评选为全球前五大商业与
效率应用企业（Top 5 publishers of Business & Productivity Apps）2。在 B 端业务方面，
公司智能文字识别与商业大数据服务已覆盖了银行、证券、保险、政府、物流、制造、地产、零售等行业的众多头部客户，《财富》杂志 2022 年发布的世界 500 强公司名单中，公司客户已覆盖超过 125 家。
报告期内，公司营业收入的构成情况如下表所示：
单位：万元
项目 2022 年度 2021 年度 2020 年度
金额 占比 金额 占比 金额 占比
B 端服务 7,120.43 7.20% 6,782.50 8.42% 5,412.40 9.36%
智能文字识别 C 端 APP-扫描全能王 63,287.86 64.03% 49,325.74 61.21% 33,343.21 57.66%
C 端 APP-名片全能王 2,080.95 2.11% 1,883.05 2.34% 1,667.80 2.88%
小计 72,489.24 73.34% 57,991.29 71.97% 40,423.41 69.91%
B 端服务 9,759.56 9.87% 6,821.29 8.47% 5,028.77 8.70%
商业大数据 C 端 APP-启信宝 7,635.28 7.72% 7,315.43 9.08% 6,758.80 11.69%
小计 17,394.85 17.60% 14,136.72 17.54% 11,787.57 20.39%
互联网广告推广 8,224.26 8.32% 7,823.82 9.71% 4,155.71 7.19%
手机厂商技术授权 504.84 0.51% 517.29 0.64% 803.32 1.39%
其他业务 233.00 0.24% 109.05 0.14% 654.63 1.13%
合计 98,846.18 100.00% 80,578.16 100.00% 57,824.64 100.00%
1 注：截至 2022 年 12 月末，公司扫描全能王、名片全能王、启信宝 3 款 APP在 App Store 与 Google Play 应用市场
的全球用户累计首次下