3-1中信建投证券股份有限公司关于北汽蓝谷新能源科技股份有限公司向特定对象发行股票之发行保荐书(申报稿)(北汽蓝谷新能源科技股份有限公司)

中信建投证券股份有限公司
关于
北汽蓝谷新能源科技股份有限公司
向特定对象发行股票
之
发行保荐书
保荐人
二〇二五年七月

保荐人及保荐代表人声明
中信建投证券股份有限公司及本项目保荐代表人杨宇威、刘世鹏根据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》等有关法律、法规和中国证监会的有关规定以及上海证券交易所的有关业务规则，诚实守信，勤勉尽责，严格按照依法制订的业务规则、行业执业规范和道德准则出具本发行保荐书，并保证发行保荐书的真实性、准确性和完整性。

目录

释 义 ...... 3
第一节 本次证券发行基本情况...... 4
一、本次证券发行具体负责推荐的保荐代表人...... 4
二、本次证券发行项目协办人及项目组其他成员...... 4
三、发行人基本情况...... 6
四、保荐人与发行人关联关系的说明...... 10
五、保荐人内部审核程序和内核意见......11
六、保荐人对私募投资基金备案情况的核查...... 12
第二节 保荐人承诺事项 ...... 13
第三节 关于有偿聘请第三方机构和个人等相关行为的核查...... 14
一、本保荐人有偿聘请第三方等相关行为的核查...... 14
二、发行人有偿聘请第三方等相关行为的核查...... 14
第四节 对本次发行的推荐意见...... 15
一、发行人关于本次发行的决策程序合法...... 15
二、本次发行符合相关法律规定...... 15
三、发行人的主要风险提示...... 21
四、发行人的发展前景评价...... 25
五、保荐人对本次证券发行的推荐结论...... 25
释 义
在本发行保荐书中，除非另有说明，下列词语具有如下特定含义：
保荐人/中信建投证券 指 中信建投证券股份有限公司
北汽蓝谷/发行人/公司 指 北汽蓝谷新能源科技股份有限公司，曾用名为：北京前
锋电子股份有限公司、成都前锋电子股份有限公司
北汽集团 指 北京汽车集团有限公司
福田汽车 指 北汽福田汽车股份有限公司
北京市国资委 指 北京市人民政府国有资产监督管理委员会
中国证监会 指 中国证券监督管理委员会
上交所 指 上海证券交易所
《公司法》 指 《中华人民共和国公司法》
《证券法》 指 《中华人民共和国证券法》
《注册管理办法》 指 《上市公司证券发行注册管理办法》
《公司章程》 指 《北汽蓝谷新能源科技股份有限公司章程》
报告期/最近三年及一期 指 2022年、2023年、2024年和2025年1-3月
最近三年 指 2022年、2023年、2024年
报告期末 指 2025年3月31日
元、万元、亿元 指 人民币元、人民币万元、人民币亿元
注：本发行保荐书中所引用数据，如合计数与各分项数直接相加之和存在差异，或小数点后尾数与原始数据存在差异，可能系由精确位数不同或四舍五入形成的。

第一节 本次证券发行基本情况
一、本次证券发行具体负责推荐的保荐代表人
中信建投证券指定杨宇威、刘世鹏担任本次北汽蓝谷向特定对象发行股票的保荐代表人。
上述两位保荐代表人的执业情况如下：
杨宇威先生：保荐代表人，硕士研究生，现任中信建投证券投资银行业务管理委员会高级副总裁。曾主持或参与的项目有：尚品宅配 IPO、建工修复 IPO、广厦环能向不特定合格投资者公开发行股票并在北交所上市项目，北汽蓝谷
2021 年非公开发行股票、中持股份 2022 年非公开发行股票、北汽蓝谷 2023 年
向特定对象发行股票，广厦环能新三板挂牌项目，城建发展 2022 年公司债项目等。截至本发行保荐书签署日，不存在作为保荐代表人正在尽职推荐的项目。在保荐业务执业过程中严格遵守《证券发行上市保荐业务管理办法》等相关规定，执业记录良好。
刘世鹏先生：保荐代表人，硕士研究生，现任中信建投证券投资银行业务管理委员会副总裁。曾主持或参与的项目有：建工资源新三板挂牌、建工修复向特定对象发行股票、北汽蓝谷财务顾问、北汽蓝谷 2023 年向特定对象发行股票、京磁股份 IPO 辅导、盈科瑞 IPO 辅导、北汽集团免于发出要约收购福田汽车之财务顾问、龙光控股公司债项目等。截至本发行保荐书签署日，不存在作为保荐代表人正在尽职推荐的项目。在保荐业务执业过程中严格遵守《证券发行上市保荐业务管理办法》等相关规定，执业记录良好。
二、本次证券发行项目协办人及项目组其他成员
（一）本次证券发行项目协办人
本次证券发行项目的协办人为谌东伟，其保荐业务执行情况如下：
谌东伟先生：硕士研究生，现任中信建投证券投资银行业务管理委员会高级经理，曾参与的项目主要有：首钢股份发行股份购买资产项目、广厦环能新三板挂牌项目、广厦环能向不特定合格投资者公开发行股票并在北交所上市项目等。在保荐业务执业过程中严格遵守《证券发行上市保荐业务管理办法》等相关规定，
执业记录良好。
（二）本次证券发行项目组其他成员
本次证券发行项目组其他成员包括吕佳、杨学雷、成诚。
吕佳女士：硕士研究生，现任中信建投证券投资银行业务管理委员会执行总经理。曾主持或参与的项目有：鼎汉技术 IPO、中科曙光 IPO、宁德时代 IPO、中地种畜 IPO 辅导、金房暖通 IPO、中际联合 IPO、广厦环能向不特定合格投资者公开发行股票并在北交所上市项目、华夏银行 2010 年非公开发行、福田汽车
2012 年和 2015 年非公开发行项目、北汽蓝谷 2021 年非公开发行股票、中持股
份 2022 年非公开发行股票、北汽蓝谷 2023 年向特定对象发行股票、建工修复2023 年以简易程序向特定对象发行股票、工商银行 2010 年可转债项目、太极股
份 2019 年可转债、冠豪高新 2010 年资产重组项目，京能热电 2012 年重大资产
重组暨配套融资项目、太极股份 2013 年和 2017 年发行股份购买资产并配套融资项目、渤海活塞 2016 年发行股份购买资产项目、渤海汽车 2018 年重大资产购买项目、首钢股份 2022 年发行股份购买资产财务顾问、招商蛇口 2023 年发行股份购买资产并募集配套资金主承销商、福田汽车 2015 年公司债项目、中储股份 2018
年公司债项目、城建发展 22 年城建 01-02、23 京城 01-04、24 北城 01 公司债项
目；广厦环能、远特科技、建工资源新三板挂牌等。在保荐业务执业过程中严格遵守《证券发行上市保荐业务管理办法》等相关规定，执业记录良好。
杨学雷先生：保荐代表人，注册会计师，硕士研究生，现任中信建投证券投资银行业务委员会副总裁。曾主持或参与的项目有：威力传动 IPO、聚灿光电 IPO、亚普股份 IPO、海尔生物科创板 IPO、奥雷德科创板 IPO，英力特向特定对象发行股票、星宇股份非公开发行股票、金徽酒非公开发行股票、聚灿光电非公开发行股票等。在保荐业务执业过程中严格遵守《证券发行上市保荐业务管理办法》等相关规定，执业记录良好。
成诚先生：硕士研究生，现任中信建投证券投资银行业务管理委员会高级经理，曾主持或参与的项目有：北汽蓝谷 2023 年向特定对象发行股票、广厦环能向不特定合格投资者公开发行股票并在北交所上市、招商蛇口发行股份购买资产联席主承销商、建工资源新三板挂牌。在保荐业务执业过程中严格遵守《证券发行上市保荐业务管理办法》等相关规定，执业记录良好。

三、发行人基本情况
（一）发行人情况概览
公司名称： 北汽蓝谷新能源科技股份有限公司
注册地址： 北京市北京经济技术开发区东环中路 5 号 12 幢
成立时间： 1992 年 10 月 6 日
上市时间： 1996 年 8 月 16 日
注册资本： 557,350.3169 万元
股票上市地： 上海证券交易所
股票简称 北汽蓝谷
股票代码： 600733
法定代表人： 张国富
董事会秘书： 乔元华
联系电话： （010）53970788
互联网地址： https://www.bjev.com.cn/
主营业务： 新能源乘用车与核心零部件的研发、生产、销售和服务
本次证券发行的类型： 向特定对象发行股票
（二）本次发行前后股权结构
本次发行前 本次发行后
项目
股份数量（万股） 持股比例 股份数量（万股） 持股比例
有限售条件股份 68,840.62 12.35% 236,045.71 32.58%
无限售条件股份 488,509.69 87.65% 488,509.69 67.42%
合计 557,350.32 100% 724,555.41 100%
注：按本次向特定对象发行股数 1,672,050,950 股进行测算。
（三）发行人前十名股东情况
截至 2025 年 3 月 31 日，发行人前 10 名股东情况如下：
单位：股
序号 股东名称 股东性质 股权比 股份总数 限售条件股 质押冻结
例 份数量 股份数量
1 北京汽车集团有 国有法人 23.11% 1,287,862,588 - -
限公司
2 北京汽车股份有 境 内 非 国 10.99% 612,528,276 612,528,276 -
限公司