厦门信达:厦门信达股份有限公司关于二〇二六年度开展商品期货和衍生品交易暨关联交易的公告

证券代码：000701 证券简称：厦门信达 公告编号：2025—84
厦门信达股份有限公司关于
二〇二六年度开展商品期货和衍生品交易业务
暨关联交易的公告
本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。
重要内容提示：
1、为缓释大宗商品价格波动风险、提高盈利能力，厦门信达股份有限公司（以下简称“公司”）及控股子公司（包括二〇二六年度新增的控股子公司）二〇二六年度将开展商品期货和衍生品交易业务，主要为套期保值交易和基于套期保值原则开展的跨市交易和跨期交易。商品期货和衍生品业务品种包括：铜、铝、铝合金、氧化铝、铅、锡、锌、镍、不锈钢、碳酸锂、黄金、白银、铁矿石、螺纹钢、热卷、焦煤、焦炭等品种。商品期货和衍生品交易品种包括期货、掉期、期权、互换等产品及上述产品的组合，交易场所包括但不限于国内外主要的商品期货交易所或其他拥有相关资质的金融机构等。
预计与非关联方开展商品期货和衍生品交易业务的在手合约任意时点保证金和权利金不超过等值 5 亿元人民币（不含实物交割占用的保证金规模），任一交易日持有的商品期货和衍生品最高合约价值不超过等值 50 亿元人民币额度
（含前述交易的收益进行再交易的相关金额），额度内可循环使用，签署期限为
2026 年 1 月 1 日至 2026 年 12 月 31 日。若单笔商品期货和衍生品交易的存续期
超过了决议的有效期，则决议的有效期自动顺延至单笔交易终止时止。
预计与关联方国贸期货有限公司及其控股子公司（以下简称“国贸期货”）开展商品期货和衍生品交易业务的在手合约任意时点保证金和权利金不超过等值 1,000 万元人民币（不含实物交割占用的保证金规模），任一交易日持有的商品期货和衍生品最高合约价值不超过等值 5,000 万元人民币额度（含前述交易的
收益进行再交易的相关金额），额度内可循环使用，签署期限为 2026 年 1 月 1
日至 2026 年 12 月 31 日。若单笔商品期货和衍生品交易的存续期超过了决议的
有效期，则决议的有效期自动顺延至单笔交易终止时止。
2、公司第十二届董事会二〇二五年度第十四次会议审议通过《关于公司二〇二六年度开展商品期货和衍生品交易业务暨关联交易的议案》，该议案尚需提交股东会审议。
3、风险提示：公司及控股子公司的商品期货和衍生品交易业务计划是根据市场及实际经营情况制定，公司认真按照相关规定要求对各业务环节进行管理。但商品期货和衍生品交易业务开展过程中仍存在一定的市场风险、流动性风险、操作风险、政策及法律风险、境外及场外交易风险等，敬请广大投资者注意投资风险。
一、履行合法表决程序说明
经 2025 年 12 月 12 日召开的公司第十二届董事会独立董事二〇二五年度第
七次专门会议审议通过后，该事项提交同日召开的公司第十二届董事会二〇二五年度第十四次会议审议。本次董事会审议通过了《关于公司二〇二六年度开展商品期货和衍生品交易业务暨关联交易的议案》。参与表决的董事会成员 4 名，以
同意 4 票，反对 0 票，弃权 0 票的表决结果通过上述议案。关联董事王明成先生、
曾源先生、吴晓强先生、李勇先生、张文娜女士回避了该议案的表决。
同意公司及控股子公司（包括二〇二六年度新增的控股子公司）二〇二六年度与非关联方开展商品期货和衍生品交易业务的在手合约任意时点保证金和权利金不超过等值 5 亿元人民币（不含实物交割占用的保证金规模），任一交易日持有的商品期货和衍生品最高合约价值不超过等值 50 亿元人民币额度（含前述交易的收益进行再交易的相关金额），额度内可循环使用，签署期限为 2026 年
1 月 1 日至 2026 年 12 月 31 日。若单笔商品期货和衍生品交易的存续期超过了
决议的有效期，则决议的有效期自动顺延至单笔交易终止时止。

同意公司及控股子公司（包括二〇二六年度新增的控股子公司）二〇二六年度与关联方国贸期货开展商品期货和衍生品交易业务的在手合约任意时点保证金和权利金不超过等值 1,000 万元人民币（不含实物交割占用的保证金规模），任一交易日持有的商品期货和衍生品最高合约价值不超过等值 5,000 万元人民币额度（含前述交易的收益进行再交易的相关金额），额度内可循环使用，签署
期限为 2026 年 1 月 1 日至 2026 年 12 月 31 日。若单笔商品期货和衍生品交易的
存续期超过了决议的有效期，则决议的有效期自动顺延至单笔交易终止时止。
国贸期货与公司同受厦门国贸控股集团有限公司（下称“国贸控股”）控制，根据《深圳证券交易所股票上市规则》的相关规定，公司与国贸期货构成关联关系，本次交易构成关联交易。
为规范公司以套期保值为目的的商品期货和衍生品交易业务管理，强化风险管控，指定公司董事长作为商品期货和衍生品交易业务总负责人。公司董事会授权由总负责人在限额内审批商品期货和衍生品交易业务，并对公司及控股子公司的商品期货和衍生品交易业务的具体负责人进行授权。
公司及下属子公司连续十二个月内与国贸控股及其下属公司累计已发生的关联交易金额为人民币 90,329.41 万元，加上本次关联交易金额后的累计金额将超过公司最近一期经审计净资产的 5%。根据《深圳证券交易所股票上市规则》《公司章程》等相关规定要求，本次关联交易尚需提交公司股东会审议，与该项交易有利害关系的关联股东将在股东会对相关议案回避表决。本次关联交易不构成《上市公司重大资产重组管理办法》规定的重大资产重组，不构成重组上市，不需要经过有关部门批准。
二、商品期货和衍生品交易业务概述
公司及控股子公司二〇二六年度开展的商品期货和衍生品交易业务与日常经营紧密联系，以缓释大宗商品价格波动风险、提高盈利能力为目的。
（一）商品期货和衍生品业务品种和交易品种
公司及控股子公司开展的商品期货和衍生品交易业务主要为套期保值交易和基于套期保值原则开展的跨市交易和跨期交易。商品期货和衍生品业务品种包
括：铜、铝、铝合金、氧化铝、铅、锡、锌、镍、不锈钢、碳酸锂、黄金、白银、铁矿石、螺纹钢、热卷、焦煤、焦炭等品种。商品期货和衍生品交易品种包括期货、掉期、期权、互换等产品及上述产品的组合，交易场所包括但不限于国内外主要的商品期货交易所或其他拥有相关资质的金融机构等。
（二）商品期货和衍生品交易期间和金额
根据公司及控股子公司大宗商品业务量及风险控制需要，公司及控股子公司（包括二〇二六年度新增的控股子公司）二〇二六年度与非关联方开展商品期货和衍生品交易业务的在手合约任意时点保证金和权利金不超过等值 5 亿元人民币（不含实物交割占用的保证金规模），任一交易日持有的商品期货和衍生品最高合约价值不超过等值 50 亿元人民币额度（含前述交易的收益进行再交易的相
关金额），额度内可循环使用，签署期限为 2026 年 1 月 1 日至 2026 年 12 月 31
日。若单笔商品期货和衍生品交易的存续期超过了决议的有效期，则决议的有效期自动顺延至单笔交易终止时止。
公司及控股子公司（包括二〇二六年度新增的控股子公司）二〇二六年度与关联方国贸期货开展商品期货和衍生品交易业务的在手合约任意时点保证金和权利金不超过等值 1,000 万元人民币（不含实物交割占用的保证金规模），任一交易日持有的商品期货和衍生品最高合约价值不超过等值 5,000 万元人民币额度（含前述交易的收益进行再交易的相关金额），额度内可循环使用，签署期限
为 2026 年 1 月 1 日至 2026 年 12 月 31 日。若单笔商品期货和衍生品交易的存续
期超过了决议的有效期，则决议的有效期自动顺延至单笔交易终止时止。
（三）资金来源
开展商品期货和衍生品交易业务，公司及控股子公司将根据与金融机构（含关联方国贸期货）签订的协议缴纳一定比例的保证金或权利金，该保证金或权利金将使用公司及控股子公司的自有资金或抵减金融机构（含关联方国贸期货）对公司及控股子公司的授信额度。资金来源合法合规，不涉及使用募集资金、银行信贷资金的情况。
三、关联交易情况

公司及控股子公司（包括二〇二六年度新增的控股子公司）二〇二六年度与关联方国贸期货开展商品期货和衍生品交易业务的在手合约任意时点保证金和权利金不超过等值 1,000 万元人民币（不含实物交割占用的保证金规模），任一交易日持有的商品期货和衍生品最高合约价值不超过等值 5,000 万元人民币额度（含前述交易的收益进行再交易的相关金额），额度内可循环使用，签署期限
为 2026 年 1 月 1 日至 2026 年 12 月 31 日。若单笔商品期货和衍生品交易的存续
期超过了决议的有效期，则决议的有效期自动顺延至单笔交易终止时止。
（二）关联人基本情况
公司名称：国贸期货有限公司
统一社会信用代码：91350000100022792W
注册地址：福建省厦门市湖里区仙岳路 4688 号国贸中心 A 栋 16 层、15 层 1
单元
公司类型：有限责任公司（自然人投资或控股）
成立日期：1995 年 12 月 7 日
法定代表人：朱大昕
注册资本：81,985 万元人民币
经营范围：许可项目：期货业务；公募证券投资基金销售。
历史沿革及主营业务发展情况：国贸期货成立于 1995 年 12 月，拥有国内各
期货交易所交易结算会员资格，业务覆盖商品期货经纪、金融期货经纪、期货投资咨询、基金销售、资产管理业务和风险管理业务。近三年主营业务发展良好。
截至 2024 年 12 月 31 日（经审计），国贸期货资产总额 1,188,930.33 万元，
净资产156,357.72万元；2024年度营业收入609,848.87万元，净利润11,946.67万元。

主要股东：厦门国贸资本集团有限公司持有其 51%股权，厦门国贸集团股份有限公司持有其 49%股权。国贸期货的实际控制人为厦门市人民政府国有资产监督管理委员会。
关联关系：国贸期货与公司同受国贸控股控制，根据《深圳证券交易所股票上市规则》的相关规定，公司与国贸期货构成关联关系，本次交易构成关联交易。
国贸期货业务开展正常，经营和效益状况良好，有较强的履约能力。国贸期货不是失信被执行人。
（三）关联交易的定价政策及定价依据
公司和关联方开展的期货和衍生品业务按照公平公允的原则进行，交易遵循市场化定价原则，具体将在业务实际开展过程中根据市场情况予以明确。
（四）关联交易协议的主要内容
公司与关联方签署协议将认真按照公司规章制度执行，公司将按业务需要签署相关的关联交易协议，协议内容遵循国家相关法律法规的规定。
公司尚未与关联方签署具体关联交易协议。
四、开展商品期货和衍生品交易业务的必要性
公司及控股子公司目前从事大宗商品贸易业务。随着市场经济活动复杂性增强，影响大宗商品价格的因素亦错综复杂。公司及控股子公司在开展大宗商品贸易业务的同时，利用自身资源和平台优势从事相关的商品期货和衍生品交易业务，可有效防范大宗商品价格波动风险并获得供应链业务的延伸收益，有利于促进公司供应链业务的可持续发展，开展商品期货和衍生品交易业务具有必要性。
五、开展商品期货和衍生品交易业务的前期准备
1、根据《厦门信达股份有限公司期货和衍生品投资管理制度》等系列规章制度的要求，针对风险控制、审批程序、实务操作管理、信息披露、档案管理与信息保密等环节的具体管理进行规定，持续完善风控机制。
同”的管理模式，由业务部门、风控合规部、资金部、财务预算部等多部门协调合作。
3、公司打造商品期货和衍生品交易业务的专业团队，参与商品期货和衍生品交易业务的人员都已充分理解商品期货和衍生品交易业务的特点及风险，认真执行商品期