万里马:国泰海通关于万里马2024年年度持续督导跟踪报告

国泰海通证券股份有限公司
关于广东万里马实业股份有限公司
2024 年年度持续督导跟踪报告
保荐人名称：国泰海通证券股份有限公司 被保荐公司简称：万里马
保荐代表人姓名：方军 联系电话：0755-25869809
保荐代表人姓名：谭璐璐 联系电话：0755-25869808
一、保荐工作概述
项目 工作内容
1.公司信息披露审阅情况
（1）是否及时审阅公司信息披露文件 是
（2）未及时审阅公司信息披露文件的次数 无
2.督导公司建立健全并有效执行规章制度
的情况
（1）是否督导公司建立健全规章制度（包
括但不限于防止关联方占用公司资源的制 是
度、募集资金管理制度、内控制度、内部审计
制度、关联交易制度）
（2）公司是否有效执行相关规章制度 是
3.募集资金监督情况
（1）查询公司募集资金专户次数 每月1次
（2）公司募集资金项目进展是否与信息披 是
露文件一致
4.公司治理督导情况
（1）列席公司股东大会次数 未列席，已阅会议文件
（2）列席公司董事会次数 未列席，已阅会议文件
（3）列席公司监事会次数 未列席，已阅会议文件
5.现场检查情况
（1）现场检查次数 1次
（2）现场检查报告是否按照本所规定报送 是

项目 工作内容
1、业绩下滑
2024年度公司营业收入及利润均有所下
滑，主要原因如下：报告期内，公司所处
皮具行业竞争加剧，线下渠道客流大幅下
滑；受主要客户招投标项目推迟、订单量
减少及审价等因素影响，团购业务订单收
入和毛利下滑；为加大电商业务拓展，公
司在电商板块投入费用较大，相关固定成
本抵减利润；基于谨慎性原则，公司对各
类资产进行了全面检查和减值测试，本年
计提存货跌价准备及坏账准备金额较大。
2、向特定对象发行股票募投项目延期
（3）现场检查发现的主要问题及整改情况 公司向特定对象发行股票募投项目因受经
营环境影响，订单不及预期。为确保募集资
金投入的安全性、有效性，公司依据中长期
发展战略，实行审慎投资策略，放缓了固定
资产投资进度，故项目实际投资进度较原计
划有所延后。为确保公司募投项目整体质量
和提升募集资金使用效率，降低募集资金使
用风险，公司根据当前募投项目实际建设进
度，于2024年3月22日召开了第四届董事会
第二次会议，全体董事审议通过了《关于募
集资金投资项目延期的议案》，同意将高性
能陶瓷基复合防弹衣产业化建设项目、轻量
化非金属防弹头盔产业化建设项目建设期
延长至2025年9月25日。
6.发表专项意见情况
（1）发表专项意见次数 8次
（2）发表非同意意见所涉问题及结论意见 不适用
7.向本所报告情况（现场检查报告除外）
（1）向本所报告的次数 0次
（2）报告事项的主要内容 不适用
（3）报告事项的进展或者整改情况 不适用
8.关注职责的履行情况
（1）是否存在需要关注的事项 否
（2）关注事项的主要内容 不适用

项目 工作内容
（3）关注事项的进展或者整改情况 不适用
9.保荐业务工作底稿记录、保管是否合规 是
10.对上市公司培训情况
（1）培训次数 1次
（2）培训日期 2024年12月25日
（3）培训的主要内容 创业板上市公司规范运作要求、退市新规及
并购重组相关内容
11.上市公司特别表决权事项（如有）
（1）持有特别表决权股份的股东是否持续
符合《创业板股票上市规则》第 4.4.3条的 不适用
要求；
（2）特别表决权股份是否出现《创业板股
票上市规则》第4.4.8条规定的情形并及时转 不适用
换为普通股份；
（3）特别表决权比例是否持续符合《创业 不适用
板股票上市规则》的规定；
（4）持有特别表决权股份的股东是否存在
滥用特别表决权或者其他损害投资者合法 不适用
权益的情形；
（5）上市公司及持有特别表决权股份的股
东遵守《创业板股票上市规则》第四章第四 不适用
节其他规定的情况。
12.其他需要说明的保荐工作情况 无
二、保荐人发现公司存在的问题及采取的措施
事项 存在的问题 采取的措施
1.信息披露 无 不适用
2.公司内部制度的建立和执行 无 不适用
3.股东大会、董事会、监事会运作 无 不适用
4.控股股东及实际控制人变动 无 不适用
5.募集资金存放及使用 无 不适用
6.关联交易 无 不适用
7.对外担保 无 不适用
8.购买、出售资产 无 不适用

事项 存在的问题 采取的措施
9.其他业务类别重要事项（包括对外
投资、风险投资、委托理财、财 无 不适用
务资助、套期保值等）
10.发行人或者其聘请的证券服务机 无 不适用
构配合保荐工作的情况
11.其他（包括经营环境、业务发展、 受行业竞争激烈等因素 了解公司经营业绩变动财务状况、管理状况、核心技术等方 影响，本期净利润较去 的具体原因，和公司未
面的重大变化情况） 年同期下滑幅度较大。 来进一步改善业绩的相
关举措。
三、公司及股东承诺事项履行情况
公司及股东承诺事项 是否 未履行承诺的原
履行承诺 因及解决措施
一、首发相关承诺
公司控股股东、实际控制人林大耀、林大洲、林彩虹、 是 不适用
林大权关于股份限售承诺
林大耀、林大洲、林大权、林彩虹关于股份减持意向承 是 不适用
诺
万里马关于分红承诺 是 不适用
林大耀、林大洲、林大权、林彩虹关于分红承诺 是 不适用
陈泳源、林彩虹、林大权、林大耀、林大洲关于有关消 是 不适用
除或避免同业竞争的承诺
林彩虹、林大权、林大耀、林大洲关于规范和减少关联 是 不适用
交易的承诺
林彩虹、林大权、林大耀、林大洲关于诺如公司《招股
说明书》有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，致使 是 不适用
投资者在证券交易中遭受损失的，本人将依法赔偿投
资者损失的其他承诺
万里马摊薄即期回报及措施相关的承诺 是 不适用
董小麟、万里马、黄晓亮、林彩虹、林大权、林大耀、
林大洲、林炎辉、刘国臻、欧映虹、沈亦民、施立斌、 是 不适用
王建新、王涛、严申辉关于未履行承诺的约束措施
董小麟、黄晓亮、林大权、林大耀、林大洲、刘国臻、
欧映虹、沈亦民、施立斌、王建新关于发行人填补回报 是 不适用
措施能够切实履行的承诺
万里马关于发行申请文件电子文件与书面文件一致相 是 不适用
关承诺
董小麟、黄晓亮、林大权、林大耀、林大洲、林炎辉、
刘国臻、欧映虹、沈亦民、施立斌、王建新、王涛、严
申辉关于如公司《招股说明书》有虚假记载、误导性陈 是 不适用
述或者重大遗漏，致使投资者在证券交易中遭受损失
的，本人将依法赔偿投资者损失相关承诺
林彩虹、林大权