农产品:2023年度向特定对象发行股票方案论证分析报告(修订稿)

深圳市农产品集团股份有限公司
SHENZHEN AGRICULTURAL POWERGROUP CO., LTD
（注册地址：深圳市光明区马田街道根竹园社区公明南环大道1688号海吉星
农产品光明物流园2栋8层）
2023年度向特定对象发行股票方案
论证分析报告
（修订稿）
二〇二四年十二月

深圳市农产品集团股份有限公司（以下简称“农产品”、“发行人”或“公司”）为在深圳证券交易所（以下简称“深交所”）主板上市的公司。为满足公司业务发展的资金需求，扩大经营规模，增强公司资本实力和市场竞争力，公司考虑自身实际状况，根据《中华人民共和国公司法》（以下简称“《公司法》”）《中华人民共和国证券法》（以下简称“《证券法》”）《上市公司证券发行注册管理办法》（以下简称“《发行注册管理办法》”）和《<上市公司证券发行注册管理办法>第九条、第十条、第十一条、第十三条、第四十条、第五十七条、第六十条有关规定的适用意见——证券期货法律适用意见第 18 号》（以下简称“《适用意见第 18 号》”）等相关法律、法规和规范性文件的规定，公司拟于2023 年度向特定对象发行 A 股股票（以下简称“本次发行”或“本次向特定对象发行股票”），募集资金总额预计不超过 196,414.00 万元（含本数），扣除发行费用后将用于光明海吉星二期项目、长沙海吉星二期继续建设项目、补充流动资金和偿还银行贷款。
本论证分析报告中如无特别说明，相关用语具有与《深圳市农产品集团股份有限公司 2023 年度向特定对象发行 A 股股票预案（修订稿）》中相同的含义。
一、本次向特定对象发行股票的背景和目的
（一）本次向特定对象发行的背景
1、国家和政府政策支持农产品市场体系建设和现代农业设施建设
农产品批发市场在促进产销衔接和农产品产业链建设、保障农产品有效供给，以及引导生产资源市场化配置等方面的作用日显突出。我国政府高度重视农产品市场体系建设和现代农业设施建设，将农产品批发市场的发展和促进优质农产品的有效供给作为重要任务，列入近几年的中央一号文件。2024 年，中央一号文件《关于学习运用“千村示范、万村整治”工程经验有力有效推进乡村全面振兴的意见》指出，推进农产品批发市场转型升级，推进农产品生产和初加工、精深加工协同发展，促进就近就地转化增值，加强“菜篮子”产品应急保供基地建设。2023 年，中央一号文件《关于做好 2023 年全面推进乡村振兴重点工作的意见》
指出，抓紧抓好粮食和重要农产品稳产保供，严格“菜篮子”市长负责制考核，发挥农产品国际贸易作用，深入实施农产品进口多元化战略，做大做强农产品加工流通业，完善农产品流通骨干网络，改造提升产地、集散地、销地批发市场，布局建设一批城郊大仓基地，支持建设产地冷链集配中心，确保农产品物流畅通。
国家不断加大对农产品批发市场的政策支持，2022 年以来陆续出台了《“十四五”现代流通体系建设规划》《关于进一步做好粮食和大豆等重要农产品生产相关工作的通知》《关于加快建设全国统一大市场的意见》《社会资本投资农业农村指引（2022 年）》《“十四五”现代物流发展规划》《“菜篮子”市长负责制考核办法实施细则》《2023 年数字乡村发展工作要点》《全国现代设施农业建设规划（2023—2030 年）》《中央财办等部门关于推动农村流通高质量发展的指导意见》等一系列支持行业发展的重要政策，鼓励和支持农产品批发市场体系的建设和发展。今后一个时期，我国农产品批发市场行业仍将围绕强化市场基础设施建设，加强冷链设施和物流配送系统建设，推动市场信息化建设，加强农产品质量安全和食品安全监管，推动农产品全产业链条建设，补齐农产品供应短板，创新交易模式，加强产销对接等方面持续提档升级。
随着国家乡村振兴战略和农业供给侧结构性改革的深入推进，农业现代化进程的加快，国家明确支持大型农产品批发市场，鼓励和引导龙头企业参与农产品流通基础设施建设、现代供应链体系建设、农业全产业链开发经营、农产品品牌培育打造，促进农业转型升级。
2、农产品批发市场仍是我国农产品流通的主渠道，基础设施不断完善
我国土地资源禀赋和人口聚集方式决定传统农业生产以家庭为单位，规模小且分散，形成不了规模供给；下游超市、餐饮企业集中度低，消费者需求多样、分散，形成不了规模需求。因此，我国农产品流通市场呈现“小生产、大流通、大市场”的特征，流通主体大多是个体商户、个体运输户和经纪人，产品批量小，流动性大，缺乏规范和指导。由于农产品品类齐全但标准化程度相对较低的特点，为满足各地消费者差异化的消费需求，需要充分发挥线下农产品批发交易市场集散来自全国各地以及国外的农副产品。

虽然在政策环境、经济环境、消费需求变化、供需形势等多重因素影响下，近年来，农产品流通行业多种新兴业态涌现，但新兴业态货物分散、物流成本高、范围覆盖小，并不足以完全替代线下的大型农产品批发市场。因此，农产品批发市场在农产品流通领域的集散功能短期不会发生改变，线下农产品批发交易市场仍是农产品流通的主要渠道。
近年来，在农业农村部、商务部、国家发展改革委等中央部委和地方政府的持续支持下，农产品批发交易市场的信息收集发布系统、电子交易平台系统、质量安全检测系统、安全监控系统、垃圾处理系统、管理信息系统、产后处理与储藏保鲜、市场地面硬化、水电道路系统改造、交易厅棚改扩建、客户生活服务设施等基础设施显著改善，为农产品批发市场实现保障供应、稳定价格、发布信息、形成价格、快速检测等功能和提升交易效率提供了必要的支持。
3、我国持续提升的农产品消费需求带动农产品批发交易快速增长，行业聚集效应凸显
随着我国城镇化率的不断提高、人均可支配收入的快速增长、人们生活水平的稳步提升，对主要农产品的消费需求也越来越大。2017 年至 2022 年我国主要农产品人均消费水平不断提高，农产品消费增长空间巨大。
2017-2022 年我国主要农产品人均消费量情况
单位：千克
项目 2017 年 2018 年 2019 年 2020 年 2021 年 2022 年
居民人均蔬菜及食用菌消费 99.2 96.1 98.6 103.7 109.8 108.2
量
居民人均肉类消费量 26.7 29.5 26.9 24.8 32.9 34.6
居民人均禽类消费量 8.9 9 10.8 12.7 12.3 11.7
居民人均水产品消费量 11.5 11.4 13.6 13.9 14.2 13.9
居民人均干鲜瓜果类消费量 50.1 52.1 56.4 56.3 61 54.7
资料来源：国家统计局
农产品批发交易市场作为我国农产品流通的重要环节，消费需求的增加将拉动市场交易量和交易额，促使农产品批发交易市场行业持续稳定发展。根据国家统计局数据，我国销售额过亿的大型农产品专业批发市场交易金额从 2017 年度
的 18,365.68 亿元增长至 2022 年度的 18,872.39 亿元。
2017-2022 年我国销售过亿的大型农产品专业批发市场交易金额
单位：亿元
项目 2017 年 2018 年 2019 年 2020 年 2021 年 2022 年
粮油批发市场成交额 1,578.49 1,684.66 1,885.43 2,023.43 2,366.14 1,377.74
肉禽蛋批发市场成交额 1,266.27 1,317.95 1,882.75 1,726.54 1,879.40 1,755.32
水产品批发市场成交额 3,487.63 3,577.73 4,130.99 3,152.71 3,632.39 3,311.42
蔬菜批发市场成交额 4,137.04 3,845.97 3,742.97 3,457.70 3,789.51 3,716.84
干鲜果品批发市场成交额 4,582.94 3,798.29 3,868.33 4,105.19 5,072.02 5,020.02
棉麻土畜、烟叶批发市场成交 457.49 465.80 463.10 469.77 493.47 455.88
额
其他农产品批发市场成交额 2,855.81 2,618.25 2,813.78 2,705.94 3,073.23 3,235.16
农产品批发市场成交额 18,365.68 17,308.66 18,787.34 17,706.80 20,306.10 18,872.39
资料来源：国家统计局
与此同时，随着市政的发展和城市功能布局的调整和优化，现有的很多传统
老旧农批市场无论是服务功能、交易效率还是自身形象都与城市周边环节的发展
显得格格不入，减少批发市场数量，扩大单体市场规模，提升市场服务能级，调
整优化市场布局，提升市场形象，提升土地使用效率和集约化水平等成为很多城
市的选择。根据统计数据，我国大型农产品专业批发市场数量从 2017 年度的 937
个减少至 2022 年度的 737 个，聚集效应凸显。在国内一些特大型消费城市也会
像国外很多特大型城市一样，大型农产品批发市场会长期保持较高的市场占有率
和份额，仍然具有广阔的发展空间。
2017-2022 年我国销售过亿的大型农产品专业批发市场数量
单位：个
项目 2017 年 2018 年 2019 年 2020 年 2021 年 2022 年
粮油市场数量 100 85 81 75 80 72
肉禽蛋市场数量 108 101 93 94 92 85
水产品市场数量 139 134 127 126 126 123
蔬菜市场数量 274 244 224 219