毕得医药(688073):Q2业绩再创新高,经营管理效率持续优化-公司简评报告

盈利预测和投资建议:根据公司经营情况,我们略微调整此前盈利预测,

  我们预计2023-2025年,公司营业收入分别为11.43亿元/15.02亿元

  /19.52亿元,,同比增速分别为37.1％/31.4％/30.0％,归母净利润分别为

  2亿元/2.62亿元/3.42亿元,同比增速分别为36.7％/31.3％/30.4％.最新:

  收盘价对应PE分别为32/24/19倍。国内外小分子研发持续需求旺盛,

  近年来公司产品质量和SKU数量不断提升,产品价格和现货数量均具

  备优势,公司自研产品稳步推进,同时在新品类新领域持续拓展,公司

  业绩有望延续快速增长趋势,维持"买入"评级。

   风险提示:行业竞争加剧;销售不及预期:新品研发不及预期:海外业

  务拓展不及预期。